Jochen Klement Livres

Mit der Verabschiedung der CRR II wurde ein weiterer, wichtiger Grundstein für die Vollendung des Basel III Reformpaketes auf europäischer Ebene gelegt. Die aktuellen Neuerungen enthalten in einigen Teilbereichen signifikante Änderungen. Zu den wesentlichen Neuerungen der CRR II gehört die Kapitaldefinition inklusive Kapitalpuffer, die Leverage Ratio, das Kreditrisiko inklusive Kontrahentenrisiken, das Marktrisiko, die operationellen Risiken, die Behandlung von Großkrediten sowie das Zinsänderungsrisiko im Bankbuch. Bei allen diesen Themen wird ein Ausblick auf künftig anstehende Novellierungen (insbesondere CRR III) gegeben. Der Band gibt eine Gesamtübersicht über den aktuellen Stand der Anforderungen durch die Bankenaufsicht und stellt dar, was der Praktiker in der Umsetzung beachten muss. Inhaltsverzeichnis 1 Aufsichtliche Konsolidierung nach CRR und KWG 2 FinTechs in der Regulierung 3 Eigenmitteldefinition und Eigenmittelpuffer 4 Mindestdeckung notleidender Risikopositionen 5 Der Kreditrisikostandardansatz 6 Auf internen Einstufungen basierender Ansatz 7 Regulatorische Vorgaben zur Parameterschätzung von IRB-Modellen 8 Kreditminderungstechniken 9 Verbriefungen 10 Standardansätze für das Gegenparteiausfallrisiko 11 Eigenmittelanforderungen für das Risiko einer Anpassung der Kreditbewertung (CVA-Risiko) 12 Zentrale Kontrahenten und Abwicklungsrisiken 13 Anforderungen an besondere Exposurearten - Neue Methoden der Finanzierung 14 Handelsbuchtätigkeit, interne Sicherungsgeschäfte (IRT) und andere qualitative Anforderungen für Handelsgeschäfte 15 Der vereinfachte Standardansatz für die Marktrisikounterlegung 16 Der alternative Standardansatz für die Marktrisikounterlegung 17 Interne Marktrisikomodelle 18 Der neue Messansatz zur Bestimmung des Anrechnungsbetrags für das operationelle Risiko 19 Leverage Ratio 20 Die europäischen Großkreditregelungen 21 Zinsänderungsrisiken im Anlagebuch

Die aus Basel II resultierenden Anforderungen bzw. die neue Solvabilitätsverordnung erfordern interne Steuerungsmechanismen und neue Möglichkeiten des Kreditrisikotransfers. Hier bietet sich das Konstrukt des internen Marktes an, das die Flexibilität der Institute aufgrund kurzer Entscheidungswege erheblich verbessert. Die dezentrale Banksteuerung verfügt damit über ein neues Element, das im Rahmen des integrierten Bankcontrollings implementiert werden kann. Jochen Klement analysiert auf der Basis der ökonomischen und aufsichtsrechtlichen Rahmenbedingungen das Einsatzpotenzial interner Märkte, um so die Allokation des haftenden Eigenkapitals im Kreditbereich optimal zu gestalten. Er erarbeitet Kriterien für ein Handelssystem für Kreditrisiken und entwickelt darauf aufbauend ein Vorgehen zur Implementierung eines Systems, das einerseits Reportingzwecken dient und andererseits einen (semi-)internen Markt abbildet. Mit Hilfe dieses Systems werden Experimente durchgeführt, die vor allem die Vorteilhaftigkeit semiinterner Märkte bestätigen.